中國上海清算所上周五正式推出自貿區(qū)銅溢價掉期，以上海保稅電解銅溢價為標的、以跨境人民幣計價、清算、結算，為全球首創(chuàng)的溢價指數類金融衍生品。

上海清算所提供的新聞稿指出，該所今年還將推出中國航運運費、化工等航運及大宗商品金融衍生品以及自貿試驗區(qū)大宗商品現貨交易清算業(yè)務。

交易雙方通過上海清算所認定的經紀公司達成自貿區(qū)銅溢價掉期交易，由上海清算所進行中央對手清算，且約定在未來某一特定時點，依據洋山銅溢價指數進行現金差額結算。自貿區(qū)銅溢價掉期是相關實體經濟用以對沖保稅銅溢價波動風險的基本套保工具。

上線首日，業(yè)務系統(tǒng)運行平穩(wěn)。上海匯锝利投資管理有限公司、上海新湖瑞豐金融服務有限公司兩家經紀公司為企業(yè)客戶達成交易。中國農業(yè)銀行、中國銀行3988.Hk、中國建設銀行、上海浦東發(fā)展銀行四家清算會員為企業(yè)客戶提供代理清算服務。

上線當日，上海清算所共承接18筆銅溢價掉期交易數據，合計清算13,840個月度協(xié)議（合69,200噸）（雙邊），清算金額40,070,000元。日終，銅溢價掉期持倉4,000個月度協(xié)議。

自貿區(qū)銅溢價掉期中央對手清算業(yè)務的推出，是上海清算所把握中國（上海）自由貿易試驗區(qū)建設機遇，將場外航運及大宗商品金融衍生品中央對手清算平臺延伸至自貿試驗區(qū)的有益嘗試，為下一步實現境內外大宗商品市場聯(lián)動發(fā)展打下堅實基礎。

下一步，上海清算所將以實體經濟需求為導向，繼續(xù)推出關系到國計民生的航運類、能源類、鋼鐵類、有色金屬類和化工類、農產品類等大宗商品金融衍生品，著力打造通過現貨、遠期、掉期和期權等多產品、多工具類型實現境內外聯(lián)動發(fā)展的統(tǒng)一清算平臺。

此前上海清算所先后推出人民幣遠期運費協(xié)議及人民幣鐵礦石、動力煤掉期中央對手清算業(yè)務，構建了場外航運及大宗商品金融衍生品中央對手清算平臺。截止2014年年底，與國際鐵礦石掉期交易量最大的新加坡清算所相比，上線僅五個月的人民幣鐵礦石掉期交易清算量約占同期新加坡清算所同類產品的15%，人民幣動力煤掉期交易清算量是同期新加坡清算所同類產品的35倍。

中國上海政府網此前稱，上海清算所年底前有望推出自貿區(qū)銅溢價掉期中央對手清算業(yè)務，這是自貿區(qū)內首個大宗商品衍生品清算業(yè)務。